時(shí)下，投資理財(cái)已成為老百姓日益關(guān)注的話題。隨著房?jī)r(jià)高企，銀行利率不見(jiàn)上升，一些人選擇將存款從銀行搬家，但就如何更好地穩(wěn)妥投資，卻犯了難。市場(chǎng)上理財(cái)產(chǎn)品名目繁多，讓人眼花繚亂，在缺乏專業(yè)理財(cái)知識(shí)的前提下，不知如何選擇……

　　如何讓自己的“錢(qián)袋子”不縮水，實(shí)現(xiàn)財(cái)富保值增值?專家建議，投資理財(cái)，方法最重要，在預(yù)估好風(fēng)險(xiǎn)的前提下，選擇適合自己的才是最好的。

　　相比存銀行，更愛(ài)買(mǎi)理財(cái)

　　在北京西城區(qū)廣安門(mén)外大街工商銀行營(yíng)業(yè)廳里，53歲的程金枝正在辦理存款業(yè)務(wù)。去年，她和老伴一共存下10萬(wàn)元錢(qián)，準(zhǔn)備存?zhèn)�3年的定期，整存整取，年利率為2.75%。“利息不算高，但我想著起碼比放在家里貶值強(qiáng)吧，既安全還能增值。”

　　與程金枝一樣，對(duì)于大多數(shù)普通老百姓來(lái)說(shuō)，有一點(diǎn)積蓄就存進(jìn)銀行，是多年來(lái)的習(xí)慣性選擇。近年來(lái)，眼看著房?jī)r(jià)步步攀高，銀行利息卻一直在低位徘徊，越來(lái)越多的人陷入理財(cái)?shù)慕箲]中。

　　據(jù)普益標(biāo)準(zhǔn)監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，今年2月份，477家銀行共發(fā)行了8693款銀行理財(cái)產(chǎn)品。其中，封閉式預(yù)期收益型人民幣產(chǎn)品平均收益率為4.88%。相比之下，銀行存款利率望塵莫及。以一年期定期利率為例，央行基準(zhǔn)利率為1.5%，工商銀行利率上浮至1.75%，稍微高一點(diǎn)的中信銀行上浮至1.95%�；钇诖婵罾�率則更低，大部分銀行活期存款年利率僅為0.3%。

　　“要讓財(cái)富保值增值，不能單純指望銀行�！�4月份工資剛發(fā)，在北京一家互聯(lián)網(wǎng)公司工作的吳悅就把錢(qián)轉(zhuǎn)進(jìn)了微信理財(cái)通：“現(xiàn)在物價(jià)這么高，錢(qián)放在銀行基本上就是在縮水。5萬(wàn)元以上的資金我就買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品，小額一點(diǎn)的買(mǎi)基金，平時(shí)的零錢(qián)也放在余額寶里�！�

　　如今，越來(lái)越多的人選擇把存款從銀行搬家。不久前，中國(guó)工商銀行董事長(zhǎng)易會(huì)滿在中國(guó)發(fā)展高層論壇2018年會(huì)上表示，自2010年以來(lái)，我國(guó)居民儲(chǔ)蓄率持續(xù)下降。從居民儲(chǔ)蓄增速看，近些年來(lái)下降幅度較大。從2010年以前的16%下降到2017年的7.7%，增速降至歷史最低值。從居民儲(chǔ)蓄在可支配收入中的占比看，這一下降趨勢(shì)更加明顯。2010年至2017年，居民儲(chǔ)蓄存款增長(zhǎng)與可支配收入之比從25.4%下降至12.7%，下降了一半。

　　有專家表示，脫離了銀行的錢(qián)，主要有三種去處：買(mǎi)房、投資理財(cái)和日常消費(fèi)開(kāi)支。其中，除購(gòu)房這項(xiàng)大頭開(kāi)支外，投資理財(cái)方面的需求日益攀升。

　　渠道雖然多，選擇也糾結(jié)

　　如今，錢(qián)放在銀行的回報(bào)率太低甚至縮水，讓許多人選擇了買(mǎi)黃金、基金、股票等理財(cái)產(chǎn)品做財(cái)富投資。

　　“我一直在關(guān)注黃金行情，目前雖然在跌，但長(zhǎng)期看應(yīng)該能漲上去�！痹诒本┦形鞒菂^(qū)廣安門(mén)內(nèi)大街菜百黃金首飾柜臺(tái)前，43歲的黃正邦正在詢問(wèn)黃金價(jià)格。黃正邦認(rèn)為，未來(lái)美元很難進(jìn)一步上漲，一旦美元指數(shù)從當(dāng)前高位回落，金價(jià)將受益，此時(shí)投資黃金時(shí)機(jī)正好。

　　不過(guò)，目前市場(chǎng)對(duì)黃金走勢(shì)仍存在較大分歧。有機(jī)構(gòu)分析認(rèn)為，黃金作為避險(xiǎn)資產(chǎn)具有一定的保值功能，可適當(dāng)配置。但其價(jià)格的長(zhǎng)期趨勢(shì)與世界主要經(jīng)濟(jì)體的發(fā)展情況息息相關(guān)。一旦地緣局勢(shì)有變化，黃金價(jià)格或許將有較大波動(dòng)。投資者對(duì)于大量買(mǎi)進(jìn)應(yīng)持謹(jǐn)慎態(tài)度。

　　除黃金外，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品是普通人熱衷參與的另一個(gè)重要投資渠道。剛剛工作兩年的郭曉然，基本上把存款都用來(lái)買(mǎi)了余額寶，“股票市場(chǎng)長(zhǎng)期不振，債市前景尚未明朗，存下的那點(diǎn)積蓄經(jīng)不起折騰，不敢拿去冒險(xiǎn)，只能轉(zhuǎn)戰(zhàn)相對(duì)來(lái)說(shuō)更加安全穩(wěn)健的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品，風(fēng)險(xiǎn)較小，收益穩(wěn)定”。

　　郭曉然介紹，目前市面上的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品有很多，大多數(shù)掛鉤貨幣基金，收益一般比銀行高，因此分流了不少銀行存款。其中，最受歡迎的余額寶，2017年末規(guī)模已達(dá)到1.58萬(wàn)億元。

　　“去年下半年余額寶已經(jīng)限額最高10萬(wàn)元，今年2月份開(kāi)始，余額寶又設(shè)定了單日申購(gòu)額度，現(xiàn)在想再多買(mǎi)已經(jīng)比較困難了。”郭曉然有些遺憾，目前余額寶的年利率在4%左右，比銀行的定期理財(cái)利率要高，還能隨存隨取。

　　雖然我國(guó)金融市場(chǎng)經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，投資渠道已不算少，但像余額寶這樣低門(mén)檻、流動(dòng)性好、參與方便的投資方式，還是不太多。對(duì)于選擇理財(cái)產(chǎn)品，一些老百姓依然很糾結(jié)。

　　“現(xiàn)在的理財(cái)產(chǎn)品種類(lèi)復(fù)雜，很多詞語(yǔ)都看不懂�！背探鹬φf(shuō)，因?yàn)槿鄙賹�業(yè)知識(shí)，她選擇理財(cái)產(chǎn)品時(shí)一般只是看收益率有多少，對(duì)于投資品種、回報(bào)規(guī)則、風(fēng)控體系等信息看不明白，因此也不敢貿(mào)然去買(mǎi)。擔(dān)心一些非法集資、龐氏騙局披上互聯(lián)網(wǎng)金融的“外衣”，一旦出現(xiàn)資金鏈斷裂、公司跑路消失的情況，理財(cái)就變成了“破財(cái)”。

　　投資有風(fēng)險(xiǎn)，理財(cái)需謹(jǐn)慎

　　面對(duì)一些人的理財(cái)焦慮，有專家表示，投資方法對(duì)于普通家庭理財(cái)顯得尤為重要，在尋求財(cái)富合理增值的同時(shí)，最重要的是去風(fēng)險(xiǎn)。因此，雖然把錢(qián)存進(jìn)銀行看起來(lái)不合算，但仍不能否定銀行的保值作用，作為相對(duì)穩(wěn)健的資產(chǎn)配置渠道，錢(qián)或多或少，都應(yīng)該存一點(diǎn)在銀行。

　　中國(guó)人民大學(xué)財(cái)政金融學(xué)院副院長(zhǎng)趙錫軍認(rèn)為，投資不是投機(jī)，不可能都是只賺不賠。在理財(cái)之前，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)一定要有充分的認(rèn)識(shí)和評(píng)估，做到心中有數(shù)。一般規(guī)律是保證收益類(lèi)產(chǎn)品的約定收益較低，風(fēng)險(xiǎn)也較低;非保證收益類(lèi)產(chǎn)品的收益潛力較大，但風(fēng)險(xiǎn)也較高。普通投資者購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品應(yīng)以保本型為主，重點(diǎn)選擇投資國(guó)債、央票等信譽(yù)度較高的理財(cái)產(chǎn)品，不要選擇自己不熟悉的投資標(biāo)的。

　　對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)，不能過(guò)于看重歷史收益情況和年化收益率，不可盲目追求高回報(bào)率。目前，有投資平臺(tái)用高達(dá)20%的利率去“吸金”，這已超出大多數(shù)企業(yè)正常盈利范圍，面對(duì)如此高收益，需作出冷靜正確的判斷。在關(guān)注利率之外，還要重點(diǎn)觀察互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)對(duì)借款人的信息披露是否充分，風(fēng)控體系建設(shè)是否完備，必須弄明白其變現(xiàn)情況和到賬速度等。

　　除此之外，為最大限度降低風(fēng)險(xiǎn)，理財(cái)時(shí)最好分散投資，本著“不要將雞蛋放在一個(gè)籃子”的原則，盡量購(gòu)買(mǎi)不同的理財(cái)產(chǎn)品，控制家庭資產(chǎn)配置比例。趙錫軍建議，除了資產(chǎn)投資，購(gòu)買(mǎi)股票、黃金等大眾理財(cái)產(chǎn)品外，也可以考慮通過(guò)購(gòu)買(mǎi)養(yǎng)老、醫(yī)療保險(xiǎn)來(lái)理財(cái)，當(dāng)家庭遇到較大支付需求時(shí)，通過(guò)保險(xiǎn)也可以實(shí)現(xiàn)理財(cái)目的。

　　當(dāng)然，要實(shí)現(xiàn)更充分的財(cái)富保值增值，還需要政府開(kāi)辟多元投資渠道，規(guī)范各類(lèi)投資市場(chǎng)。同時(shí)，通過(guò)減稅降費(fèi)、鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)等手段，讓錢(qián)更多地進(jìn)入實(shí)業(yè)，實(shí)現(xiàn)更充分就業(yè)，提升老百姓對(duì)整體收入的滿意度。(經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)·中國(guó)經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者 李華林)