基金產(chǎn)品注冊核查趨嚴(yán)之風(fēng)不斷擴散。

記者日前獲得的一份文件顯示，11月30日，證監(jiān)會下屬證券基金機構(gòu)監(jiān)管部作出監(jiān)管情況通報，針對注冊核查中存在的“部分基金產(chǎn)品申報及發(fā)行追逐熱點、大量設(shè)置‘委外’定制基金、產(chǎn)品同質(zhì)性明顯，批文積壓、超期未募集及‘迷你基金’數(shù)量不斷增多，以及部分基金注冊申請材料及信息披露文件出現(xiàn)低級錯誤”等情況，提出三點針對性的監(jiān)管措施。

這三點監(jiān)管措施具體如下：

第一，在產(chǎn)品注冊環(huán)節(jié)，根據(jù)法律規(guī)定對部分基金管理人進行實地核查。

該項措施主要針對短時間內(nèi)大量申報基金產(chǎn)品、較多同質(zhì)化基金產(chǎn)品未募集而再次申報同類型產(chǎn)品 、超期未募集產(chǎn)品數(shù)量占比較高、“迷你基金”數(shù)量較多、 基金經(jīng)理“一拖多”管理基金產(chǎn)品現(xiàn)象較突出、一年內(nèi)被采取兩次以上行政監(jiān)管措施等情形的基金管理人。

第二，對于基金管理人申請注冊的基金涉及“委外定制”等熱點產(chǎn)品的，將要求基金管理人強化披露有關(guān)情況。

第三，對于基金產(chǎn)品延期募集備案的，進一步明確相關(guān)材料要求，將從2016 年12 月起，每月通過FIRST 系統(tǒng)公布基金產(chǎn)品獲批后募集設(shè)立情況及產(chǎn)品獲批后超期未募集的情況。

實際上，在該通知下發(fā)前，本報記者曾報道過基金產(chǎn)品申報趨嚴(yán)的情況。彼時，有基金公司產(chǎn)品部人士向記者透露，“證監(jiān)會內(nèi)部正在探討委外基金注冊是否需進行特別說明這一事項，可能很快就會有具體的方案出來�！�

僅一周后，11月30日，相關(guān)監(jiān)察通報終于下達。

在該監(jiān)管通知下發(fā)的同日，關(guān)于“委外基金”的具體監(jiān)管文件也一并下發(fā)，文件要求基金申報時要明確區(qū)分“機構(gòu)版”和“大眾版”基金。

記者注意到，在證監(jiān)會官網(wǎng)最新公布的《公開募集基金募集申請注冊》指南（以下簡稱《指南》）中，對于涉及上述三項監(jiān)管措施的情況已經(jīng)進行了相關(guān)說明。

《指南》規(guī)定，基金管理人應(yīng)就如下五項問題進行詳細說明：

（一）基金管理人獲批超過6個月未募集的基金產(chǎn)品（分級基金等證監(jiān)會認定的特殊產(chǎn)品除外）數(shù)量，以及占公司已批復(fù)未募集基金產(chǎn)品總數(shù)的比例；

（二）基金管理人近30天內(nèi)申報產(chǎn)品的數(shù)量，以及擬申請募集的產(chǎn)品與已批復(fù)未募集的產(chǎn)品是否存在同質(zhì)化情況，已批復(fù)未募集的同質(zhì)化產(chǎn)品數(shù)量；

（三）基金管理人管理的資產(chǎn)凈值低于5000萬元的產(chǎn)品數(shù)量及產(chǎn)品類型（須逐一列明）；

（四）基金管理人近一年內(nèi)被證監(jiān)會采取行政監(jiān)管措施的情況（包括時間、事由、具體處罰措施等）；

（五）基金經(jīng)理管理產(chǎn)品的相關(guān)情況（逐一說明每名基金經(jīng)理管理的產(chǎn)品數(shù)量、類型，以及公司所有基金經(jīng)理人均管理的產(chǎn)品數(shù)量）。

對于基金管理人短時間內(nèi)大量申報基金產(chǎn)品、存在較多同質(zhì)化基金產(chǎn)品未募集而再次申報同類型產(chǎn)品的情形，公司應(yīng)論證其合理性及必要性。

此外，《指南》對債券型基金的申報提出了特殊要求，也即主要針對“委外基金”。

《指南》規(guī)定，基金管理人申報的基金屬于債券型基金（包括定期開放債券型基金、理財債券型基金及其他債券型基金）及靈活配置混合型基金的，需要提交一系列材料：

（一）在募集申請文件中（募集申請報告、基金合同、托管協(xié)議及招募說明書）明確說明擬申請募集基金的目標(biāo)客戶是否包括特定的機構(gòu)投資者。

如包括特定的機構(gòu)投資者，公司應(yīng)提交以下說明材料：一是，該基金是否為定制基金，與特定機構(gòu)投資者的具體合作情況，是否存在承諾收益安排，是否存在其他合作協(xié)議或其他合作安排；二是，說明具體投資管理安排，產(chǎn)品投資決策權(quán)是否完全、獨立，是否受特定機構(gòu)投資者的影響或者特定機構(gòu)投資者有無額外的投資要求；三是，說明投資者保護相關(guān)安排。此外，基金合同及招募說明書應(yīng)當(dāng)向中小投資者充分揭示此類基金可能存在的風(fēng)險。

（二）提交以下承諾：一是，公司與特定機構(gòu)投資者（如有）不存在其他合作安排，擁有完全、獨立的投資決策權(quán)，不受特定機構(gòu)投資者的影響；二是，公司將公平對待投資者，不向特定機構(gòu)投資者提供額外的投資組合信息或提前向特定機構(gòu)投資者披露相關(guān)信息；三是，公司將在定期報告中向投資者準(zhǔn)確、清晰的揭示特定機構(gòu)投資者申購、贖回基金份額對基金可能造成的不利影響；四是，公司將采取必要、合理的措施保護中小投資者合法權(quán)益。

公司提交的說明材料及承諾應(yīng)當(dāng)由投資部門負責(zé)人、合規(guī)部門負責(zé)人、公司督察長以及總經(jīng)理簽字確認。

上述要求與前日市場上傳出的委外新規(guī)監(jiān)管文件保持一致。

有受訪機構(gòu)人士表示，監(jiān)管要求明確是件好事，因為基金公司將可以在明確規(guī)定的范圍內(nèi)開展相關(guān)業(yè)務(wù)，不但更公開透明，風(fēng)險性也有所降低。

在業(yè)內(nèi)看來，委外資金向公募行業(yè)進軍的步伐遠未結(jié)束。