主持人杜雨萌：當前，證券市場在快速發(fā)展的同時，也對新形勢下的證券監(jiān)管繼執(zhí)法提出了新的要求。為了維護市場秩序，保護市場各方的合法權(quán)益，促進市場健康發(fā)展，證監(jiān)會嚴打市場違法違規(guī)行為，這不僅有利于保護中小投資者利益，而且也有利于凈化市場環(huán)境。

　　141起，這是《證券日報》記者對中國證監(jiān)會每周新聞發(fā)布會上通報的已經(jīng)作出行政處罰的案件進行梳理后得出的數(shù)據(jù)。而綜觀這些案件，信息披露違規(guī)、內(nèi)幕交易和操縱市場位居前三，分別為37起、34起和21起。

　　通過對37起信息披露違法案進行梳理，《證券日報》記者注意到，多起案件由地方證監(jiān)局查處。比如，11月4日通報的時空客信披違法案，大連證監(jiān)局決定對公司給予警告，并處以40萬元罰款;對直接負責的主管人員王恩權(quán)給予警告，并處以30萬元罰款;對其他直接責任人員臧宇、賀云霞給予警告，并分別處以3萬元罰款。同時，對王恩權(quán)采取5年證券市場禁入措施。

　　10月28日查處的3宗信息披露違法違規(guī)案中，2宗由山東證監(jiān)局查處;10月14日通報的2宗信息披露違法違規(guī)案，分別由山東證監(jiān)局和湖北證監(jiān)局查處;

　　至于34起查處內(nèi)幕交易案中，多起案件還伴隨著其他違法違規(guī)行為。

　　比如，證監(jiān)會10月21日通報的案件中，周金明為某上市公司獨立董事，在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，其利用控制的賬戶買入公司股票31700股，獲利48674.10元。同時，他還利用控制的賬戶交易公司股票，累計買入66770股，賣出63700股，余3000股未賣出，獲利為49251.43元(已扣除2015年8月21日買入股票的盈利)。周金明的上述行為構(gòu)成了內(nèi)幕交易案和短線交易行為，湖南證監(jiān)局依法沒收其內(nèi)幕交易違法所得48674.10元，并處罰款48674.10元;對其短線交易行為處以警告，并處罰款3萬元。

　　操縱市場也是監(jiān)管層嚴厲打擊的行為，特別是一些新型操縱市場案件，更是引起了監(jiān)管層的關(guān)注。

　　根據(jù)證監(jiān)會通報，最近各種跨境操縱市場的苗頭已經(jīng)引起中國證監(jiān)會和香港證監(jiān)會的共同高度關(guān)注。

　　具體來看，這些案件包括三方面內(nèi)容：一是通過結(jié)構(gòu)化杠桿產(chǎn)品跨境撬動巨量資金，濫用資金優(yōu)勢操縱市場，危害金融穩(wěn)定;二是繞道香港開立多個境內(nèi)外賬戶“跨境布局”，欺詐性更強;三是利用境外服務器在境內(nèi)市場高頻雙向申報、頻繁撤單或者自我成交，濫用技術(shù)優(yōu)勢破壞公平原則。

　　專家表示，操縱市場制造人為交易，嚴重破壞市場定價功能，是全球監(jiān)管機關(guān)的執(zhí)法重點。隨著資本市場快速發(fā)展和金融業(yè)務不斷創(chuàng)新，操縱市場與新的交易機制、新的金融工具和新型市場業(yè)務如影隨形。相比傳統(tǒng)操縱行為，新型操縱更加隱蔽、復雜，對普通投資者特別是通過互聯(lián)互通機制參與跨境交易的投資者欺騙性更大。

　　證監(jiān)會表示，將持續(xù)對信息披露違法違規(guī)等行為保持高壓態(tài)勢，堅持依法、從嚴、全面的監(jiān)管原則，維護公開、公平、公正的市場秩序，保護好廣大投資者合法權(quán)益。